威尼斯自立可控趋向下机构看好半导体装备及零部件国产替换加快

　　5月14日午后，券商板块异动牵引大盘上行，三大指数悉数翻红，沪指迫近3400点整数关隘。行业方面，非银金融、食物饮料、交通运输、银行等涨幅居前。近期自立可控主题升温37000Cm威尼斯，科创半导体ETF（588170）、信创ETF（562570）现小幅回调。

　　东吴证券以为，看好自立可控趋向下，装备&零部件国产替换加快威尼斯。1）先辈逻辑/存储厂商连续扩产，叠加先辈制程装备持续打破放量，看好逻辑&存储厂商扩产带来半导体装备&零部件需求上升； 2）国产半导体装备商均开启平台化规划，北方华创、中微公司、拓荆科技、盛美上海均有全新品类装备表态，看好半导体装备公司平台化加快，不竭拓宽产物品种打造一体化处理计划；3）半导体装备国产化率仍有较大空间，看好半导体装备公司差同化合作，国产替换逻辑仍旧见效；4）受益于AI芯片海潮加快，看好下流封测装备起量，出格是测试装备国产化历程顺遂，无望完成国产化替换放量。

　　公然信息显现，科创半导体ETF（588170）跟踪上证科创板半导体质料装备主题指数，包括科创板中半导体装备和半导体质料细分范畴的硬科技公司。半导体装备和质料行业是主要的国产替换范畴，具有国产化率较低、国产替换天花板较高属性，充实受益于野生智能下的半导体需求扩大。